Civislend: riesgos y cómo mitigarlos con diversificación (guía general)

Civislend es una plataforma española regulada por la CNMV, activa desde el año 2017, que ha alcanzado más de 200 millones de euros en proyectos financiados. Las rentabilidades han sido del 11,31 % anual en promedio y todos los proyectos tienen como garantía una hipoteca, por lo que es una plataforma muy utilizada por los inversores que buscan introducirse en el mercado inmobiliario español.

No obstante, como cualquier otra plataforma de crowdlending, también presenta ciertos riesgos asociados a su funcionamiento. La principal de ellas proviene de la concentración del capital dentro de una sola plataforma. Por ello, es importante diversificar los recursos financieros de cada inversor.

Principales riesgos asociados a Civislend

Riesgo de impago

Aunque todos los promotores de los proyectos cumplen con un riguroso análisis de la plataforma y todos los proyectos incluyen como garantía una hipoteca, es posible que algunos promotores no cumplan con los pagos requeridos a sus prestamistas.

En algunos casos, Civislend ha ofrecido compensaciones a los usuarios en caso de impago en otros proyectos. A pesar de ello, siempre existe la posibilidad de que los inversores pierdan parte de su capital, ya que cualquier inversión basada en préstamos presenta este riesgo.

Concentración geográfica

Otro riesgo importante para Civislend es su concentración únicamente en el territorio español. De igual manera, los factores que afectan al mercado inmobiliario español también afectan directamente a Civislend, ya que su portafolio se limita a estas plataformas y este territorio específico.

Liquidez limitada

Los proyectos ofertados por Civislend tienen una duración de aproximadamente 14 a 15 meses y, actualmente, no cuenta con un mercado secundario. Por ello, los fondos invertidos no pueden ser retirados durante esta vigencia, a menos que se asigne al proyecto el cumplimiento plazo límite.

Diversificación de fondos

Gracias a los riesgos presentados, muchos inversores optan por realizar un estudio exhaustivo sobre otras plataformas que sí permiten la diversificación de sus fondos. Algunas de estas plataformas podrían incluir:

• Plataformas con mayor liquidez
• Marketplaces internacionales
• Plataformas de préstamos a corto plazo

Además de estas, algunas personas también deciden invertir en plataformas como Maclear, una plataforma europea de tipo P2B, que permite a los inversores tener mayor diversificación de sus fondos, así como también acceder a otro tipo de proyectos como préstamos a empresas con activos reales. Esta plataforma también podría ser utilizada por Civislend dentro de un entramado de diversificación de recursos financieros.

Estrategia de diversificación

Para muchos inversores, una forma de dividir sus recursos financieros dentro de diferentes plataformas podría ser:

• No colocar más del presupuesto limitado para una sola plataforma
• Realizar préstamos inmobiliarios y préstamos a otros tipos de promotores
• Equilibrar los fondos destinados a proyectos de mayor rentabilidad y aquellos con mayor liquidez
• Revisar constantemente el equilibrio de su cartera de préstamos

Enfoque general

A nivel general, la mejor forma de diversificar sus ahorros financieros es realizar una estrategia que permita a cada inversor:

• No colocar todos sus huevos en un solo gallinero
• Adquirir diferentes tipos de préstamos
• Encontrar un buen equilibrio entre los préstamos de diferentes rentabilidades

Conclusión

Civislend se presenta como una plataforma regulada con una sólida trayectoria en el mercado español de crowdlending inmobiliario. No obstante, como indica la naturaleza de cualquier inversión en línea, también incluye riesgos. Invertir todo el capital de un inversor en una sola plataforma, como Civislend, genera un riesgo innecesario.

La mejor estrategia para mitigar este riesgo es la diversificación de sus fondos en otros tipos de plataformas, sobre todo dentro del continente europeo. A través de esta estrategia, se puede lograr una mejora general en la protección del capital a tiempo y también en la rentabilidad de los fondos disponibles para los inversionistas.